Простыми словами вариационная маржа — это премия, начисляемая или списываемая с участника сделки в зависимости от стоимости активов на рынке. Начисляют деньги на росте котировок контракта и списываются средства, когда снижают рыночную цену. Второй стороной торговой сделки выступает клиринговый центр, что снижает риски инвестора.
- Второй стороной торговой сделки выступает клиринговый центр, что снижает риски инвестора.
- Начисляют деньги на росте котировок контракта и списываются средства, когда снижают рыночную цену.
- Вариационная маржа меняется ежедневно из-за волатильности фьючерсов.
- Текущее расчетное обеспечение для продавцов и покупателей платят одинаковое, в зависимости от ликвидности и даты экспирации.
Для вариационной маржи механизм начисления применяется в фьючерсах и опционах. Для vanilla options вычисляют прибыль по классическому алгоритму. Вариационная маржа меняется ежедневно из-за волатильности фьючерсов. Для вычисления маржи вариационной по формуле в иностранной валюте используются индикативные курсы, округленные до двух значимых после запятой.
При основном клиринге происходит учет суммарной платы за перенос сделки (Swap Rate, своп). Финансовый результат торгов — вот что такое маржа вариационная на срочном рынке. Покупатель фьючерса принимает на обязательство приобрести актив, внеся гарантийное депозитное обеспечение 1-100% от стоимости. Фьючерсы на российские акции обычно имеют тик цены 1 рубль. Результат маржи вариационной по фьючерсам можно посчитать, отняв текущую котировку от цены входа.
Текущее расчетное обеспечение для продавцов и покупателей платят одинаковое, в зависимости от ликвидности и даты экспирации. Пока фьючерс действует, биржа ежедневно 2 раза добавляет или уменьшает значение вариационной маржи, что является промежуточным финансовым итогом для клиента. Вариационная маржа (ВМ) представляет финансовый итог в торговле фьючерсными контрактами, который рассчитывают дважды в день. Определяется как разница между начальной ВМ и текущим балансом при выставлении маржин-колла. Значение параметра может изменяться от факторов влияния на открытую позицию.
- Результат маржи вариационной по фьючерсам можно посчитать, отняв текущую котировку от цены входа.
- При основном клиринге происходит учет суммарной платы за перенос сделки (Swap Rate, своп).
- Если не было клиринга, учитывается котировки открытия сделки.
Вариационная маржа — это разность текущей и, на момент последней сессии, расчетной ценой. Если не было вариационная маржа это клиринга, учитывается котировки открытия сделки. При экспирации фьючерса на баланс клиента выплачивается разница рыночной стоимости и значения клиринговой сессии контракта. А для поставочного предоставляется актив по котировке последнего клиринга.
